Operation Flashpoint: Dragon Rising speelt zich af op Skira Island, een klein, geïsoleerd eiland aan de noordkust van Japan. In totaal heeft de speler de beschikking over 220 vierkante kilometer aan open terrein. Door middel van een uniek systeem wordt constant de toegebrachte schade bijgehouden. Dragon Rising moet als realistische oorlogshooter concurreren van ArmA 2, dat wel al een aantal maanden eerder verschijnt.